Nuevos métodos estadísticos composicionales para el análisis de ratios contables = Nous mètodes estadístics composicionals per a l'anàlisi de ràtios comptables

Abstract

The use of standard accounting ratios on single firms is a powerful tool for diagnostics of their financial health. However, statistical analyses of accounting ratios of a sample of firms lead to a series of problems that can invalidate the results obtained. The present article justifies the use of a new methodology based on compositional data to analyse the financial statements of an industry, improving analyses with conventional ratios since the new methodology enables statistical techniques to be applied without encountering skewness and outliers, and without the results depending on the arbitrary choice as to which of the accounting figures is the numerator and which is the denominator. A financial ratio analysis in the beer manufacturing industry is provided, which shows that different conclusions are obtained with standard accounting ratios and compositional accounting ratios

El uso de ratios contables clásicas en empresas individuales constituye una poderosa herramienta para el diagnóstico de su salud financiera. Sin embargo, los análisis estadísticos de las ratios contables de una muestra de empresas conducen a una serie de problemas que pueden invalidar los resultados obtenidos. El presente trabajo justifica el uso de una nueva metodología basada en datos composicionales para analizar los estados financieros de un sector, mejorando los análisis con las ratios convencionales, ya que, la nueva metodología permite aplicar técnicas estadísticas sin los problemas de la asimetría y los valores atípicos, y sin que los resultados varíen en función de la elección arbitraria de cuál de las cifras contables es el numerador y cuál es el denominador. Se presenta un análisis de ratios en el sector de elaboración de cervezas que muestra que se obtienen conclusiones diferentes con ratios contables clásicas y ratios contables composicionales

L'ús de ràtios comptables clàssiques en empreses individuals constitueix una poderosa eina per al diagnòstic de la seva salut financera. No obstant això, les anàlisis estadístiques de les ràtios comptables d'una mostra d'empreses condueixen a una sèrie de problemes que poden invalidar els resultats obtinguts. El present treball justifica l’ús d’una nova metodologia basada en dades composicionals per a analitzar els estats financers d'un sector, millorant les anàlisis amb les ràtios convencionals, ja que la nova metodologia permet aplicar tècniques estadístiques sense els problemes de l’asimetria i els valors atípics, i sense que els resultats variïn en funció de l'elecció arbitrària de quines de les xifres comptables és el numerador i quines és el denominador. Es presenta una anàlisi de ràtios en el sector d'elaboració de cerveses que mostra que s’obtenen conclusions diferents amb ràtios comptables clàssiques i ràtios comptables composicionals