2026-04-13T01:06:26Zhttps://recercat.cat/oai/request

oai:recercat.cat:10230/335352025-12-17T20:24:33Zcom_2072_6col_2072_452954

00925njm 22002777a 4500 dc De Martino, Andrea author Ruiz Crosby, Edward Manuel author Stagni, Roberto author 2017-12-19T16:42:51Z 2017-12-19T16:42:51Z 2017 Treball fi de màster de: Master's Degree in Economics and Finance Directora: Eulàlia Nualart This Master Project scrutinizes the underlying theoretical arguments within Bayraktar and Yang’s (2011) (4) model and tests if it is robust with newer 2017 data. We demonstrate all the related strong mathematical foundations to understand their model. We also observe that the matching between the observed and estimated data is not as good as expected with the Ford Motor Company data yet being better for the SPX Index data. Thus we claim for the model to be improved with more recent research. Aquest Projecte de Màster examina els arguments teòrics subjacents dins del model Bayraktar i Yang (2011) i prova si és robust amb les noves dades de 2017. Demostrem tots els fonaments matemàtics forts relacionats per entendre el seu model. També observem que la coincidència entre les dades observades i les estimades no és tan bona com s'esperava amb les dades de Ford Motor Company, encara que és millor per a les dades de l'índex SPX. Per això, reclamem que el model sigui millorat amb una investigació més recent. Treball de fi de màster – Curs 2016-2017 A unified framework for pricing credit and equity derivatives