Transformation kernel density estimation of actuarial loss functions

All of RECERCAT

To access the full text documents, please follow this link: http://hdl.handle.net/2445/34398

Title:	Transformation kernel density estimation of actuarial loss functions
Author:	Bolancé Losilla, Catalina; Guillén, Montserrat; Nielsen, Jens Perch
Other authors:	Universitat de Barcelona
Abstract:	[cat] Es presenta un estimador nucli transformat que és adequat per a distribucions de cua pesada. Utilitzant una transformació basada en la distribució de probabilitat Beta l’elecció del paràmetre de finestra és molt directa. Es presenta una aplicació a dades d’assegurances i es mostra com calcular el Valor en Risc.
Abstract:	[eng] A transformation kernel density estimator that is suitable for heavy-tailed distributions is discussed. Using a truncated Beta transformation, the choice of the bandwidth parameter becomes straightforward. An application to insurance data and the calculation of the value-at-risk are presented.
Subject(s):	-Econometria -Geometria algebraica -Teoria d'operadors -Equacions diferencials -Algorismes -Teoria de mòduls -Econometrics -Algebraic geometry -Operator theory -Differencial equations -Algorithms -Moduli theory
Rights:	cc-by-nc-nd, (c) Bolancé Losilla et al., 2009 http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/3.0/
Document type:	Working Paper
Published by:	Universitat de Barcelona. Facultat d'Economia i Empresa
Share: